Guia de Preços das Ações da Amazon (AMZN): O Que Impulsiona o Preço das Ações da Amazon?

Fundada em 1994, a Amazon (AMZN) tornou-se um gigante na indústria do comércio eletrónico, perturbando o retalho tradicional e expandindo-se para outras indústrias, como a computação em nuvem, serviços de 'streaming' e muito mais.

Exploremos as origens e o crescimento inicial da Amazon, o seu domínio no comércio eletrónico e a sua expansão para novos setores, bem como os principais fatores que podem influenciar o preço das ações da Amazon:

TL;DR

• A Amazon é um gigante do comércio eletrónico que se expandiu para outros setores, como a computação em nuvem, a inteligência artificial e a aprendizagem automática, o 'streaming' e a publicidade online, entre outros.
• A empresa encontra-se entre as maiores empresas do mundo, por capitalização de mercado.
• As ações da Amazon estão cotadas no Nasdaq desde a sua Oferta Pública Inicial (OPI) em 1997.
• A partir de maio de 2024, a Amazon implementou 4 desdobramentos de ações tendo sido o primeiro em 1997.
• O preço das ações da Amazon pode ser influenciado por uma série de fatores internos e externos que afetam o seu desempenho financeiro, tais como a concorrência, as alterações nos hábitos de compra online, o controlo regulamentar e os ganhos, entre outros.

O Que É a Amazon?

A história da Amazon começou como uma livraria online chamada "Cadabra" no início da década de 1990. Nessa altura, características inovadoras como as recomendações de compra dos clientes (um precursor da análise de dados) distinguiam-na das livrarias tradicionais. Esta abordagem centrada no cliente continua a ser um valor fundamental até aos dias de hoje.

Para o fundador Jeff Bezos, os livros foram apenas o primeiro capítulo, uma vez que a Amazon se transformou desde então num gigante mundial do comércio eletrónico, oferecendo tudo, desde utensílios de cozinha a computadores, passando por trajes e cosmética.

No ano de 2024, a Amazon ultrapassou as suas raízes de comércio eletrónico, evoluindo para um verdadeiro gigante da tecnologia. Reconhecendo as limitações de um único fluxo de receitas, Bezos liderou uma diversificação estratégica para além do retalho online e passou a estar presente no mercado de:

• Computação em Nuvem: A Amazon Web Services (AWS) fornece soluções de computação em nuvem escaláveis e a pedido.
• Inteligência Artificial (IA) e Aprendizagem Automática (ML): A Amazon desenvolve soluções de IA através dos seus serviços AWS. A empresa também integra a IA e a ML em várias aplicações na sua atividade diária.
• Publicidade: A Amazon Advertising oferece soluções de publicidade direcionada às empresas, em especial no seu mercado.
• Entretenimento: A empresa tem uma vasta carteira de entretenimento que inclui a Amazon Prime Video, a Amazon MGM Studios, a IMDb, a Twitch, a Amazon Music e a Amazon Audible.
• 'Hardware': Dos Kindles e Echo à TV Fire, a Amazon desenvolveu uma gama de produtos eletrónicos de consumo.

Além disso, a empresa fez várias aquisições estratégicas ao longo dos anos para reforçar o seu alcance e as suas ofertas, como a Whole Foods no setor das vendas a retalho de produtos alimentares e a PillPack no setor das farmácias online.

Um Olhar Sobre a Evolução dos Preços das Ações da Amazon

Os preços das ações da Amazon têm tido um percurso alucinante desde a sua OPI em 1997. Eis alguns dos principais marcos:

• Ascensão Precoce (1997-1999): Entre a sua OPI e dezembro de 1999, o preço das ações da Amazon subiu de 0,0750 dólares para 4,36 dólares, um aumento de 5.716,74%. Este rápido crescimento, alimentado pela bolha da dot-com, acabou por rebentar.
• Explosão e Recuperação da Dot-com (2000-2008): O 'crash' do mercado dot-com fez cair as ações da Amazon em mais de 93%. Contudo, a empresa mostrou resistência, ganhando 859,96% entre setembro de 2001 e outubro de 2003. Após um período de consolidação e declínio, a Amazon recuperou novamente 211,81% em janeiro de 2008.
• Crise Financeira e Forte Crescimento (2008-2021): A crise financeira de 2007 pesou sobre o gigante do comércio eletrónico. Após atingir o seu ponto mais baixo em novembro de 2008, com 1,73 dólares, o preço das ações da Amazon registou um aumento quase contínuo até dezembro de 2021. Este período testemunhou um ganho notável de 10.122,03%, elevando o preço para cerca de $177 por ação.
• Máximo Histórico e Volatilidade (2021-maio de 2024): A potencial sobrevalorização e o agravamento das taxas de juro nos Estados Unidos terão provocado uma correção entre dezembro de 2021 e dezembro de 2022, com uma descida do preço das ações de 52,81% para 84 dólares. Contudo, as ações da Amazon tiveram um retorno significativo desde então, subindo mais de 120% entre dezembro de 2022 e maio de 2024. Em maio de 2024, a Amazon atingiu um novo máximo histórico de 191,70 dólares durante a sessão de negociação de 9 de maio, fechando no seu nível de encerramento mais elevado de sempre em 189,50 dólares.

Histórico do Desdobramento de Ações da Amazon

Ao longo da história, a Amazon passou por quatro desdobramentos de ações:

• Desdobramento de 2022: Em 9 de março de 2022, a Amazon anunciou um significativo desdobramento de ações de 20 por 1, com efeitos a partir de 3 de junho de 2022. Isto significa que, por cada 1 ação da Amazon que os negociantes detinham antes do desdobramento, receberam 20 ações após o desdobramento.
• Desdobramentos Anteriores (1998-1999): Antes do desdobramento de 2022, a Amazon promulgou três desdobramentos de ações adicionais:
  • Um desdobramento de 2 por 1 em junho de 1998
  • Um desdobramento de 3 por 1 em janeiro de 1999
  • Um desdobramento de 2 por 1 em setembro de 1999

Normalmente, Por Que é Que uma Empresa Decide Implementar um Desdobramento de Ações?

As empresas com preços de ações caros recorrem por vezes ao desdobramento das mesmas que, essencialmente, divide as suas ações existentes num maior número de ações a preços mais baixos. Embora o valor total da empresa permaneça o mesmo (pense nisso como cortar uma pizza em mais fatias), há algumas vantagens em utilizar um desdobramento de ações, tais como um preço mais baixo das ações, maior liquidez, maior acessibilidade e um apelo psicológico aos negociantes.

O Que Aconteceu ao Preço das Ações da Amazon com a Desdobramento das Ações de 2022?

No período que antecedeu o desdobramento de ações 20 por 1 da Amazon em 2022, a expetativa era grande entre os negociantes, visto que o preço das ações subiu quase 8% nos 5 dias anteriores ao desdobramento. Este aumento de preço antes do desdobramento realça o entusiasmo dos negociantes em relação ao evento e o potencial de maior acessibilidade após o mesmo.

Após o desdobramento, o preço das ações foi reavaliado em cerca de 120 dólares, tornando-as mais acessíveis a um leque mais vasto de investidores, uma vez que valiam bem mais de 2.000 dólares por ação antes do desdobramento.

Quais São os Potenciais Impulsionadores dos Preços dos CFD de Ações da Amazon?

Negociar Contratos Por Diferença (CFD) é como ter um contrato financeiro com o seu fornecedor que lhe permite especular sobre a diferença entre o preço de abertura e o preço de fecho das suas posições de CFD de negociação na Amazon, quer negoceie preços de mercado em alta ou em baixa.

Também é importante ter em atenção que, ao utilizar CFD sobre ações da Amazon, não detém as ações subjacentes. Além disso, ao utilizar a negociação de ações de CFD pode utilizar a alavancagem e margem, o que significa que pode começar com um montante de capital relativamente pequeno. Contudo, isso também significa que todos os movimentos de preços serão amplificados. Os seus lucros e perdas potenciais podem, por isso, ser ampliados.

Como o preço das ações pode ser influenciado por vários fatores, deve ter conhecimento dos mesmos antes de entrar na negociação de CFD da Amazon. Vejamos alguns deles mais de perto:

Comunicados de Resultados

A época de ganhos é um momento crítico para ações como a Amazon. Oferece uma janela para a saúde financeira de uma empresa durante o último trimestre, com sólidos relatórios de ganhos a desencadearem muitas vezes uma onda de compras e relatórios fracos a conduzirem potencialmente a vendas. Este impacto direto no sentimento do investidor pode causar flutuações significativas no preço das ações da Amazon.

Taxa de Câmbio

Sendo uma empresa global com uma presença significativa fora dos Estados Unidos, o desempenho da Amazon é fortemente influenciado pelo mercado Forex. As flutuações dos principais pares de moedas, em particular as dos principais mercados como a Alemanha (EUR/USD) e o Reino Unido (GBP/USD), podem afetar os seus resultados.

As taxas de câmbio favoráveis podem aumentar os lucros da Amazon, tornando as suas vendas denominadas em dólares americanos mais valiosas quando convertidas para as moedas locais. No entanto, os movimentos cambiais desfavoráveis podem ter o efeito oposto, corroendo os ganhos aquando da conversão das vendas internacionais para dólares americanos.

Concorrência

A Amazon enfrenta um desafio crescente por parte de concorrentes como a Walmart (WMT) e a Target (TGT). Estes operadores estabelecidos melhoraram significativamente as suas ofertas de comércio eletrónico, tornando a sua experiência de compras online mais simples e competitiva para os consumidores. Esta intensificação da concorrência pode exercer pressão sobre a quota de mercado da Amazon e, em última instância, sobre o preço das suas ações.

Para além do setor do retalho, o panorama competitivo da Amazon estende-se à concorrência no domínio da computação em nuvem (Microsoft (MSFT) Azure), inteligência artificial (Google (GOOG) AI) serviços de 'streaming' (Netflix (NFLX), Disney+ (DIS)), que podem ter impacto no seu crescimento e rentabilidade globais.

Tendências no Setor do Comércio Eletrónico e Mudanças nos Hábitos do Consumo Online

O panorama do comércio eletrónico está em constante mutação, impulsionado pela evolução das preferências dos consumidores e dos seus hábitos de consumo. Esta situação apresenta tanto oportunidades como desafios para a Amazon.

Embora as tendências como a ascensão do comércio social e a pesquisa por voz ofereçam novas vias de crescimento, também requerem que a Amazon adapte as suas estratégias para captar estas mudanças nos hábitos de consumo. Além do mais, a ênfase na sustentabilidade e no abastecimento ético está em sintonia com o desejo crescente dos consumidores de gastarem de forma responsável.

Consoante a estratégia, agilidade e capacidade de resposta da Amazon às mudanças nas tendências do comércio eletrónico e nos hábitos de consumo online, a empresa pode solidificar ou enfraquecer a sua posição no mundo em constante mudança do retalho online o que pode, em última análise, influenciar o preço das suas ações.

Estratégia de Inovação e Aquisição

A procura incessante de inovação e de aquisições estratégicas por parte da Amazon pode ser um potencial fator determinante da subida do preço das suas ações.

Ao promover uma cultura de experimentação que produziu inovações como a Alexa e o Kindle, a empresa pode captar a imaginação dos negociantes e demonstrar a sua capacidade de perturbar os mercados. Mesmo empreendimentos falhados como o Fire Phone mostram uma vontade de correr riscos calculados, uma qualidade que alguns negociantes valorizam.

Este espírito inovador estende-se para além do desenvolvimento interno - aquisições como a Whole Foods (mercado de mercearias), a Kiva Systems (experiência em automatização de armazéns), a PillPack (serviços de farmácia online) e a Anthropic (IA geradora avançada) permitem à Amazon expandir potencialmente o seu alcance e as suas capacidades.

Estes movimentos estratégicos não apenas alimentam o crescimento imediato, como também assinalam o compromisso da Amazon com o domínio a longo prazo, fatores que podem atrair os negociantes e potencialmente aumentar o preço das suas ações. Além disso, tendem a reforçar a posição da Amazon como uma poderosa empresa verticalmente integrada.

Controlo das Entidades Reguladoras

Os diversos empreendimentos comerciais da Amazon podem atrair a atenção dos reguladores e das autoridades de concorrência, o que pode afetar as operações, a vantagem competitiva e a imagem pública da empresa.

Um exemplo é a preocupação manifestada em abril de 2024 pela Autoridade da Concorrência e dos Mercados do Reino Unido relativamente a potenciais práticas anticoncorrenciais no setor da IA devido a acordos feitos pela Microsoft e pela Amazon.

As grandes empresas tecnológicas como a Google, a Meta e a Amazon são frequentemente criticadas por alegadamente utilizarem táticas anticoncorrenciais para dominarem os seus mercados. Estas estratégias, a provarem-se verdadeiras, podem prejudicar os consumidores e as empresas de terceiros que dependem destas plataformas.

Especulação e Volatilidade

Ao contrário dos investimentos baseados na saúde financeira atual de uma empresa, os especuladores compram e vendem ações com base em expetativas futuras, normalmente a curto prazo. Isto significa que a especulação amplifica frequentemente a volatilidade natural das ações de crescimento como a Amazon, que são normalmente empresas com elevado potencial de lucros futuros, mas que podem, atualmente, não ser rentáveis (ou cuja rentabilidade é relativamente fraca).

A compra e venda especulativa pode fazer com que o preço das ações da Amazon sofra flutuações significativas com base em notícias ou mesmo rumores, bem como na emoção de mercado predominante (especulação positiva devido ao otimismo vs. especulação negativa devido ao medo, pânico ou negatividade). Esta volatilidade pode ser apelativa para alguns negociantes, mas também acarreta um maior risco de perdas súbitas.

Se gostaria de saber mais sobre como negociar ações da Amazon, agora que tem conhecimento do que pode influenciar o valor das suas ações, consulte o nosso artigo "Guia de Negociação da Amazon: Como Negociar CFD de Ações da Amazon

Previsão do Preço das Ações da Amazon

É impossível prever o preço futuro exato de qualquer ação, incluindo a Amazon. Contudo, ao considerar os fatores que discutimos, pode obter uma compreensão mais profunda das forças que podem impulsionar os movimentos de preços da Amazon.

Este conhecimento pode permitir-lhe tomar decisões de negociação mais informadas, quer comprando ações da Amazon quando espera um potencial aumento de preços, quer considerando estratégias de venda a descoberto quando prevê uma potencial queda de preços.

Os negociantes podem obter informações valiosas sobre o sentimento do mercado e as perspetivas profissionais, analisando as taxas e os preços-alvo dos analistas institucionais.

Estas taxas, frequentemente categorizadas como 'comprar', 'manter' ou vender,' são emitidas por instituições financeiras como o Barclays (BARC-L), Deutsche Bank (DBK.DE), HSBC (HSBA-L), UBS (UBSG.VX), Wells Fargo (WFC), Morgan Stanley (MS) e JPMorgan (JPM).

Em maio de 2024, a Amazon desfrutava de uma classificação de "compra forte" por parte dos analistas, com um preço-alvo médio de 220,6 dólares. Esta faixa-alvo, com um máximo de 246 dólares e um mínimo de 200 dólares, dá uma ideia de para onde os analistas profissionais acreditam que as ações se podem dirigir.*

* O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. As opiniões dos analistas devem ser consideradas juntamente com outros fatores nas suas decisões de investimento.

Agora que está ciente dos vários fatores que podem influenciar o preço das ações da Amazon, pode considerar negociar CFD de ações da Amazon com a Plus500.

Preço das Ações da Amazon — Questões Frequentes (FAQ):

Onde estão cotadas as ações da Amazon?

A Amazon tornou-se pública na bolsa de valores NASDAQ com o símbolo "AMZN". A partir de 2024, é um componente-chave dos índices mais negociados como o Nasdaq 100, o S&P 500 e o Dow Jones Industrial Average.

Qual é a data e o preço da OPI da Amazon?

A OPI da Amazon ocorreu em 15 de maio de 1997 e ofereceu ações a 18,00 dólares. Ajustado aos desdobramentos de ações ao longo dos anos, em 1998, 1999 e 2022, isso traduz-se nuns meros 0,075 dólares por ação.

A Amazon distribui dividendos?

No seguimento da estratégia de muitas ações de crescimento, a Amazon dá prioridade ao reinvestimento de todos os ganhos na empresa para alimentar a expansão futura, o que significa que não distribui quaisquer dividendos.

Como é que posso negociar ações da Amazon?

Para além da compra direta de ações da Amazon, os negociantes podem utilizar vários produtos financeiros para se exporem às flutuações do preço das ações da Amazon, tais como os Exchange-Traded Funds (Fundos de Investimento Negociados em Bolsa) (ETF) que incluem ações da Amazon e CFD sobre a Amazon.

Qual é o horário de negociação da Amazon?

Os investidores de retalho podem normalmente comprar e vender ações da Amazon durante o horário da bolsa de valores normal dos EUA, nos dias úteis das 9:30 às 16:00 Hora do Leste (entre as 13h30 GMT e as 20h00 GMT)*.

*O horário de negociação dos CFD da Amazon pode ser diferente. Veja as horas específicas oferecidas pela Plus500 antes de negociar na plataforma de negociação Plus500